रूपांतरण. रूपांतरण ऑपरेशन्स आहेत

एका देशाच्या चलनाच्या मान्य रकमेची दुसऱ्या देशाच्या चलनासाठी एका ठराविक तारखेला केलेल्या सेटलमेंटसह मान्य दराने देवाणघेवाण.

कायदेशीर अर्थाने, रूपांतरण व्यवहार म्हणजे चलनांच्या खरेदी आणि विक्रीसाठीचे व्यवहार.

रूपांतरण ऑपरेशन्स आणि क्रेडिट-डिपॉझिट ऑपरेशन्समधील मुख्य फरक हा आहे की आधीच्या वेळेत वाढ होत नाहीत, म्हणजे, ते वेळेच्या एका विशिष्ट टप्प्यावर केले जातात, तर ठेव ऑपरेशन्सचा कालावधी आणि भिन्न निकड असते.

रूपांतरण व्यवहारांचे प्रकार[ | ]

वेळेनुसाररूपांतरण ऑपरेशन्स दोन गटांमध्ये विभागली आहेत:

1. स्पॉट ऑपरेशन्स, किंवा वर्तमान रूपांतरण ऑपरेशन्स;
2. फॉरवर्ड ऑपरेशन्स, किंवा त्वरित रूपांतरण ऑपरेशन्स.

वर्तमान रूपांतरण ऑपरेशन्स[ | ]

जागतिक व्यवहारात, हे मान्य केले जाते की जगातील प्रमुख चलन जोड्यांवर सध्याचे रूपांतरण व्यवहार स्पॉट अटींवर केले जातात, म्हणजेच व्यवहार पूर्ण झाल्याच्या दिवसानंतरच्या दुसऱ्या व्यावसायिक दिवशी मूल्य तारखेसह. सध्याच्या रूपांतरण व्यवहारांच्या आंतरराष्ट्रीय बाजाराला स्पॉट मार्केट म्हणतात. व्यवहाराच्या प्रतिपक्षांसाठी स्पॉट सेटलमेंटच्या अटी अगदी सोयीस्कर आहेत: चालू आणि त्याच्या समाप्तीनंतर दुसऱ्या दिवशी, आवश्यक कागदपत्रांवर प्रक्रिया करणे आणि हस्तांतरण करण्यासाठी पेमेंट ऑर्डर जारी करणे सोयीचे आहे.

त्वरित रूपांतरण ऑपरेशन्स[ | ]

फॉरवर्ड (तात्काळ) रूपांतरण ऑपरेशन्स (इंग्रजी FX फॉरवर्ड ऑपरेशन्स किंवा संक्षिप्त FWD) हे चलन विनिमय व्यवहार पूर्व-संमत दराने आहेत जे आज संपले आहेत, परंतु मूल्य तारीख (म्हणजेच, कराराची अंमलबजावणी) विशिष्ट कालावधीसाठी पुढे ढकलण्यात आली आहे. भविष्य.

फॉरवर्ड व्यवहार दोन प्रकारांमध्ये विभागलेले आहेत:

1. आउटराईट हा एकच रूपांतरण व्यवहार आहे ज्याची मूल्य तारीख स्पॉट तारखेपेक्षा वेगळी आहे. ते फॉरवर्ड व्यवहारांमध्ये सुमारे 17% आहेत;
2. चलन स्वॅप (FX स्वॅप) - ते 83% बनवतात, म्हणजे, बहुतेक फॉरवर्ड व्यवहार.

रशिया मध्ये [ | ]

रशियामध्ये, तसेच अनेक विकसनशील देशांमध्ये, रूपांतरण व्यवहारांवर सेटलमेंट आयोजित करण्यासाठी एक वेगळी पद्धत विकसित झाली आहे. परकीय चलन बाजारातील वर्तमान (किंवा हा शब्द वापरला जातो - रोख) व्यवहारांचा निष्कर्ष “आज”, “उद्या” (उद्या) या मूल्य तारखेसह आणि कधीकधी जागेवरच असतो. आजच्या मूल्याच्या तारखेसह व्यवहार संपूर्ण कामकाजाच्या दिवसात पूर्ण केले जाऊ शकतात, कारण उशिरापर्यंत व्यवहार करणे शक्य आहे

रूपांतरण ऑपरेशन्स- हे विशेष व्यवहार आहेत जे परकीय चलन बाजाराच्या प्रतिनिधींच्या सहभागाने केले जातात. एका चलनाची दुसऱ्या चलनाची देवाणघेवाण करणे हे सहभागींचे मुख्य ध्येय आहे. व्यवहारांचे वैशिष्ठ्य म्हणजे चलन रूपांतरण व्यवहाराच्या अटींवरील आगाऊ करार - देवाणघेवाण करण्याच्या निधीची मात्रा आणि विनिमय दर किंमत. आणखी एक निकष देखील निर्दिष्ट केला आहे - कार्यक्रमाची तारीख.

कायदेशीररित्या, रूपांतरण ऑपरेशन्स हे चलन खरेदी/विक्रीचे व्यवहार आहेत. असे व्यवहार बँकिंग संस्थांमध्ये आणि प्रामुख्याने फॉरेक्स चलन बाजारात केले जातात. क्लासिक क्रेडिट आणि डिपॉझिट व्यवहारांमधील मुख्य फरक हा आहे की रूपांतरण व्यवहारांना विशिष्ट वेळेचे बंधन नसते. समान ठेव किंवा कर्जाला कठोर कालमर्यादा आहे.

स्पॉट व्यवहार

हे वर नमूद केले आहे की रूपांतरण ऑपरेशन्समध्ये कोणतीही कठोर कालमर्यादा नसते. असे असूनही, असे व्यवहार पारंपारिकपणे अनेक प्रकारांमध्ये विभागले जातात V:

• वर्तमान विनिमय व्यवहार (“स्पॉट”).
• तातडीचे खरेदी/विक्री व्यवहार (“फॉरवर्ड”).

जागतिक अनुभवाच्या आधारावर, स्पॉट व्यवहार एका विशिष्ट मूल्याच्या दिवसासह केले जातात, जे दुसऱ्या व्यवसायाच्या दिवशी होते (व्यवहार केल्याच्या क्षणापासून मोजणी सुरू होते). "स्पॉट" हे नाव परकीय चलन व्यवहारांशी संबंधित सामान्य शब्दावलीमध्ये देखील दिसून येते. आंतरराष्ट्रीय व्यवहारात, हे स्पॉट मार्केट आहे.

स्पॉट डीलचा मुख्य फायदा म्हणजे ते सहभागींना जास्तीत जास्त आराम देतात. विशेषतः, नोंदणीच्या तारखेपासून 2 दिवसांच्या आत, कागदपत्रे तपासली जातात, तसेच पेमेंट ऑर्डर तयार केल्या जातात (नंतरचे हस्तांतरण आयोजित करण्यासाठी वापरले जातात).

रशियन फेडरेशनच्या प्रदेशावर, रूपांतरण ऑपरेशन वेगळ्या तत्त्वानुसार केले जातात:

• चालू (रोख) व्यवहारदोन चलनांच्या बाजारपेठेत (रशियन आणि अमेरिकन) "उद्या" आणि "आज" मूल्य दिवसासह जारी केले जातात. स्पॉट तत्त्व दुर्मिळ प्रकरणांमध्ये वापरले जाते.

• मूल्य दिवसासह रूपांतरण व्यवहारकोणत्याही सोयीस्कर वेळी (व्यावसायिक दिवसांमध्ये) जारी केले जाऊ शकते. अशा प्रकारे, अमेरिकन चलनाचा समावेश असलेले नॉन-कॅश व्यवहार संध्याकाळी उशिरापर्यंत केले जाऊ शकतात. हे रशियन फेडरेशन आणि युनायटेड स्टेट्समध्ये 8 तासांच्या वेळेचा फरक आहे या वस्तुस्थितीमुळे आहे.

• परकीय चलन व्यवहारराष्ट्रीय चलन च्या सहभागासह देखील उशीरा पर्यंत आयोजित केले जातात. पण इथे कारण वेगळे आहे. रशियन फेडरेशनची विशेष केंद्रे, जिथे चलन आणि रोख व्यवहार केले जातात, मॉस्को वेळेनुसार संध्याकाळी नऊ वाजेपर्यंत खुले असतात. त्यामुळे, या वेळेपर्यंत, आवश्यक व्यवहार करणे शक्य आहे.

फॉरवर्ड व्यवहार

फॉरवर्ड ट्रान्झॅक्शन्सचे वैशिष्ठ्य म्हणजे चलनाचे विनिमय दर मूल्य आधीच मान्य केले जाते. या प्रकरणात, व्यवहार "आज" करणे आवश्यक आहे आणि कराराच्या अंमलबजावणीचा दिवस विशिष्ट वेळेसाठी पुढे ढकलला गेला आहे.

बँकिंग व्यवहारात, फॉरवर्ड व्यवहार पारंपारिकपणे दोन श्रेणींमध्ये विभागले जातात :

• "एकदम"- एक ऑपरेशन ज्यामध्ये विशिष्ट मूल्य दिवसासह (बहुतेकदा स्पॉट डेपेक्षा भिन्न) एकच एक्सचेंज व्यवहार करणे समाविष्ट असते. असे काही व्यवहार आहेत - सर्व व्यवहारांच्या 15-20 टक्के पर्यंत.

• चलन स्वॅप- एक अधिक प्रगत पर्याय, जो 80-85 टक्के प्रकरणांमध्ये वापरला जातो. यातूनच बाजारातील बहुतांश विदेशी चलन व्यवहार होतात.

परकीय चलन व्यवहार(विनिमय व्यवहार) – राष्ट्रीय चलनासाठी रोख आणि नॉन-कॅश स्वरूपात परकीय चलनाच्या (मर्यादित परिवर्तनीयतेसह चलनासह) खरेदी आणि विक्रीचे व्यवहार.

चलन रूपांतरण ऑपरेशन्स ही बँक क्लायंटची त्यांच्या एका चलनात नामांकित मालमत्ता दुसऱ्या चलनात रूपांतरित करण्याची संधी असलेली तरतूद आहे. असा चलन व्यवहार तात्काळ वितरण () किंवा ठराविक कालावधीनंतर चलन वितरणाच्या अटींवर केला जातो (). बदलाच्या परिस्थितीत, विशेषत: त्यांच्या फ्री फ्लोटिंगच्या परिस्थितीत, परकीय चलन बाजारातील सहभागी त्यांच्या मदतीने त्यांचे व्यवहार शोधतात.

परकीय चलन व्यवहार - चलनांची देवाणघेवाण (खरेदी आणि विक्री); बँका, इतर वित्तीय संस्था, व्यापार आणि औद्योगिक कंपन्या आणि व्यक्तींद्वारे परकीय चलन बाजार दरांवर चालते.

बँका त्यांचे क्लायंट आणि परदेशी भागीदार यांच्यात तसेच आंतरबँक व्यवहारांच्या प्रक्रियेत देयके देताना चलन रूपांतरण कार्ये पार पाडतात. विदेशी चलन खरेदी चालू आहे.

कायदेशीर अर्थाने, रूपांतरण व्यवहार म्हणजे चलनांच्या खरेदी आणि विक्रीसाठीचे व्यवहार. रूपांतरण ऑपरेशन्सच्या संबंधात, इंग्रजी भाषेने फॉरेन एक्स्चेंज ऑपरेशन्स (किंवा थोडक्यात FX) ही स्थिर संज्ञा स्वीकारली आहे.

वेळेच्या आधारावर, रूपांतरण ऑपरेशन्स दोन गटांमध्ये विभागली जातात:

1. स्पॉट प्रकार ऑपरेशन्स, किंवा वर्तमान रूपांतरण ऑपरेशन्स;
2. फॉरवर्ड किंवा त्वरित रूपांतरण ऑपरेशन्स.

जागतिक व्यवहारात, हे मान्य केले जाते की जगातील प्रमुख चलन जोड्यांवर सध्याचे रूपांतरण व्यवहार स्पॉट अटींवर केले जातात, म्हणजेच व्यवहार पूर्ण झाल्याच्या दिवसानंतरच्या दुसऱ्या व्यावसायिक दिवशी मूल्य तारखेसह. सध्याच्या रूपांतरण व्यवहारांच्या आंतरराष्ट्रीय बाजाराला स्पॉट मार्केट म्हणतात. व्यवहाराच्या प्रतिपक्षांसाठी स्पॉट सेटलमेंटच्या अटी अगदी सोयीस्कर आहेत: चालू आणि त्याच्या समाप्तीनंतर दुसऱ्या दिवशी, आवश्यक कागदपत्रांवर प्रक्रिया करणे आणि हस्तांतरण करण्यासाठी पेमेंट ऑर्डर जारी करणे सोयीचे आहे. युक्रेनमध्ये, तसेच अनेक विकसनशील देशांमध्ये, रूपांतरण व्यवहारांवर सेटलमेंट आयोजित करण्यासाठी एक वेगळी पद्धत विकसित झाली आहे. वर्तमान (किंवा हा शब्द वापरला जातो - रोख) डॉलर/रिव्निया मार्केटवरील व्यवहार "आज", "उद्या" (उद्या) या मूल्य तारखेसह आणि केवळ कधीकधी जागेवरच संपतात.

फॉरवर्ड (तात्काळ) रूपांतरण ऑपरेशन्स (FX फॉरवर्ड ऑपरेशन्स किंवा थोडक्यात FWD) हे चलन विनिमय व्यवहार पूर्व-संमत दराने आहेत जे आज संपले आहेत, परंतु मूल्य तारीख (म्हणजे, कराराची अंमलबजावणी) विशिष्ट कालावधीसाठी पुढे ढकलण्यात आली आहे. भविष्य.

फॉरवर्ड व्यवहार दोन प्रकारांमध्ये विभागलेले आहेत:

1. प्रत्यक्ष व्यवहार हा एकच रूपांतरण व्यवहार असतो ज्याची मूल्य तारीख स्पॉट तारखेपेक्षा वेगळी असते. त्यांचा वाटा सुमारे १७% फॉरवर्ड व्यवहारांचा आहे;
2. व्यवहार (FX स्वॅप) - ते 83% बनवतात, म्हणजेच बहुतेक फॉरवर्ड व्यवहार.

रुपांतरण व्यवहार म्हणजे चलन विनिमय किंवा रूपांतरण यांचा समावेश असलेल्या वित्तीय संस्थांचे व्यवहार. हे सहसा चलन खरेदी किंवा विक्रीसाठी काही स्वरूपात (रोख किंवा नॉन-कॅश पेमेंट) व्यवहारांच्या अंमलबजावणीद्वारे होते. व्यवहार त्वरित केले जाऊ शकतात (कालावधी 2 बँकिंग दिवसांपेक्षा जास्त नाही) किंवा काही कालावधीनंतर (व्यवहार केल्यापासून दोनपेक्षा जास्त कामकाजाचे बँकिंग दिवस निघून गेले आहेत).

अटी आणि व्याख्या

रूपांतरण व्यवहार हे परकीय चलन बाजारातील सहभागींनी केलेले व्यवहार आहेत. त्यांचे सार काय आहे? एका राज्याच्या चलनातील ठराविक रक्कम दुसऱ्या राज्याच्या नोटांसाठी बदलली जाते. या व्यवहाराची निश्चित तारीख आणि दर असतो.

बाजारातील मुख्य सहभागी ही चलने आहेत जी परकीय चलन बाजारात मुक्तपणे व्यापार करतात. मुख्य आहेत:

• यूएस डॉलर;
• युरो झोन पैसे;
• स्विस फ्रँक;
• पाउंड स्टर्लिंग (इंग्लंड);
• जपानी येन.

रूपांतरण ऑपरेशन्सचे प्रकार:

1. झटपट व्यवहार.
2. सध्याचे व्यवहार (किंवा स्पॉट).
3. फॉरवर्ड व्यवहार.

व्यवहार सहभागी

खालील सहभागींसाठी रूपांतरण ऑपरेशन्स उपलब्ध आहेत:

1. व्यावसायिक बँकिंग संरचना. या व्यवहारांमध्ये त्यांचा मोठा वाटा असतो. उर्वरित सहभागी येथे खाती ठेवतात आणि सर्व आवश्यक व्यवहार करतात. चलन व्यवहारातील बाजारातील मागणीचा मोठा हिस्सा रूपांतरण ऑपरेशन्स कव्हर करतात आणि त्यांच्या सेवा इतर बँकांना देखील देतात.
2. सेंट्रल बँक. त्याने परकीय चलन साठ्यावर नियंत्रण ठेवले पाहिजे आणि विनिमय दरावर परिणाम करणारे परकीय चलन हस्तक्षेप केले पाहिजेत. सेंट्रल बँक आपल्या देशाच्या चलनात ठेवींवर व्याजदरांची पातळी नियंत्रित करते.
3. चलन विनिमय. त्याची कार्ये: बाजारासाठी स्वीकार्य विनिमय दर तयार करणे, तसेच कायदेशीर संस्थांसाठी विनिमय व्यवहार करणे.
4. राज्य. बहुतेक प्रकरणांमध्ये, ते थेट विनिमय दर नियंत्रित करण्यात गुंतलेले असते.
5. परकीय चलन दलाली कंपनी. येथे, विक्री व्यवहारातील सहभागी करारांना औपचारिक करण्यासाठी भेटतात. हे मध्यस्थ चलन रूपांतरण व्यवहारांसाठी ठराविक टक्के शुल्क आकारतात.
6. परदेशी व्यापार कंपनी. या संस्थेसाठी प्रतिपक्षांसह समझोता करण्यासाठी चलन असणे महत्त्वाचे आहे, म्हणून त्यांच्याकडून सतत मागणी आहे. त्याच वेळी, आयातदार नेहमी इष्टतम दराने चलन कसे खरेदी करायचे याचा शोध घेत असतात आणि निर्यातदारांनी उर्वरित रक्कम विकणे महत्त्वाचे असते.
7. वैयक्तिक. त्यांच्या बाजूने, चलनासह विविध व्यवहारांची विस्तृत श्रेणी आहे.

वेळ महत्वाची आहे

व्यवहारादरम्यान, दोन तारखा ओळखल्या जातात:

व्यवहाराचा क्षण.

त्याच्या अंमलबजावणीचा क्षण. दुसऱ्या शब्दांत, जेव्हा पैसा भौतिकरित्या हलविला गेला.

बँका, जेथे चलनाची देवाणघेवाण बहुतेक वेळा होते, ज्या दिवशी पैसे खाते सोडले त्या दिवशी मूल्य तारीख कॉल करतात. नॉन-कॅश व्यवहारांच्या बाबतीत, ही संख्या आहे जेव्हा चलनासाठी पैशाची देवाणघेवाण प्रत्यक्षात होते. केवळ कामकाजाचे दिवस विचारात घेतले जातात.

मूल्य तारखेनुसार रूपांतरण व्यवहारांचे वर्गीकरण केले जाते. ही जागतिक प्रथा आहे.

झटपट वितरण

बहुतांश व्यवहार तात्काळ वितरणासाठी केले जातात. त्यांचे वैशिष्ठ्य: व्यवहाराच्या अंमलबजावणीची तारीख त्याच्या अंमलबजावणीच्या दिवसाशी जुळते.

विक्रेता करारावर स्वाक्षरी केल्यानंतर दुसऱ्या दिवशी चलन वितरित करतो (अर्थातच, बँकेचे कामकाजाचे दिवस विचारात घेतले जातात). हे ऑपरेशन अनेक प्रकारचे असू शकतात:

• "टॉड." आज होणाऱ्या ऑपरेशन्स (नाव आज इंग्रजीमधून आले आहे). मूल्य तारीख व्यवहार तारखेच्या बरोबरीची आहे.
• "खंड". उद्याचे सौदे (उद्या इंग्रजीतून). व्हॅल्यू डेट म्हणजे व्यवहार अंमलात आणल्याच्या दुसऱ्या दिवशीचा.

स्पॉट मार्केट

वर्तमान रूपांतरण ऑपरेशन स्पॉट अटींवर चालते. येथे मूल्य तारीख व्यवहाराच्या अंमलबजावणीच्या तारखेपासून दुसऱ्या दिवसाच्या बरोबरीची आहे. जागतिक सराव याला स्पॉट-मार्केट म्हणतात.

स्पॉट ट्रान्झॅक्शन्सच्या परिस्थिती सहभागींसाठी खूप आरामदायक आहेत. सध्याच्या कामकाजाच्या दिवसात (किंवा पुढील), तुम्ही हळूहळू कागदपत्रांचे संपूर्ण पॅकेज गोळा करू शकता आणि ऑपरेशनसाठी पेमेंट दस्तऐवज तयार करू शकता.

हे व्यवहार करण्याच्या पद्धतीमध्ये अनेक पायऱ्यांचा समावेश आहे:

1. पूर्वतयारी. येथे, चलन बाजाराच्या सद्य परिस्थितीचा अभ्यास केला जातो, विनिमय व्यवहारांमध्ये भाग घेणाऱ्या सर्व चलनांच्या हालचालीचे दिशानिर्देश निर्धारित केले जातात. प्राप्त परिणामांवर आधारित, सरासरी विनिमय दर तयार केला जातो.
2. विश्लेषणात्मक. पैशाच्या दरांच्या गतिशीलतेचा अभ्यास केला जातो. त्यानंतर, प्रत्येक प्रकारच्या चलनासाठी (वाढ किंवा घट) बँकेची स्थिती निश्चित केली जाते. व्यवहाराची रक्कम निश्चित केली जाते आणि विनिमय दर निश्चित केला जातो.
3. अंतिम. ऑपरेशन खात्यांद्वारे प्रक्रिया केली जाते आणि कागदपत्रांमध्ये रेकॉर्ड केली जाते.

फॉरवर्ड मार्केट

ही रूपांतरण ऑपरेशन्स पूर्वी ज्ञात आणि मंजूर विनिमय दर असलेली ऑपरेशन्स आहेत. व्यवहार चालू वेळेत (आज) केले जातात, परंतु मूल्य तारीख अनिश्चित काळासाठी पुढे ढकलली जाते.

चलन विनिमय दरातील चढउतारांविरुद्ध विशिष्ट उशी निर्माण करणे आणि सट्टेबाजीतून उत्पन्न मिळवणे ही अशा व्यवहारांची उद्दिष्टे आहेत.

"फॉरवर्ड" प्रकारच्या ऑपरेशन्स आहेत:

• आउटराईट म्हणजे एका कॉपीमध्ये ऑपरेशन. येथील मूल्य तारीख स्पॉट तारखेपेक्षा वेगळी आहे. स्पॉट ट्रान्झॅक्शनच्या वर कोणत्याही व्यवहारातील चलन उद्धृत केले असल्यास, त्याला प्रीमियम आहे. जर ते उलट असेल तर तिला सवलत मिळते. एक निश्चित-मुदतीचा दर जो सवलत किंवा प्रीमियम विचारात घेतो त्याला "एकूण दर" असे म्हणतात.
• फॉरवर्ड आणि पर्यायी व्यवहार. ही अशी ऑपरेशन्स आहेत जिथे डिलिव्हरीचा दिवस निश्चित केलेला नाही. कोणत्याही सहभागीला दायित्वे पूर्ण करण्यासाठी योग्य परिस्थिती निश्चित करण्याची संधी आहे. इतर सहभागींना या अधिकारासाठी प्रीमियम प्राप्त होतो, ज्याची रक्कम पर्यायाच्या कालावधीवर आणि करारावर स्वाक्षरी करताना विनिमय दरातील फरकांवर अवलंबून असते. डिलिव्हरीची तारीख कोठेही नमूद केलेली नाही; फक्त तो कालावधी ज्या दरम्यान कराराच्या अटी पूर्ण केल्या पाहिजेत. जेव्हा पर्याय खरेदीदाराकडे असेल, तेव्हा तो बाजारात चलन महाग होईपर्यंत प्रतीक्षा करेल आणि नंतर तो करारामध्ये निर्दिष्ट केलेल्या कमी दराने खरेदी करेल. याउलट विक्रेता, स्पॉट मार्केटमध्ये चलनाचे मूल्य कमी होईपर्यंत प्रतीक्षा करेल, त्यानंतर तो करारामध्ये निर्दिष्ट केलेल्या दरापेक्षा जास्त दराने विक्री करण्यास सक्षम असेल.
• स्वॅप व्यवहार. जोखमींचा विमा उतरवण्याचा हा एक मुख्य मार्ग आहे, ज्यामध्ये विरुद्ध व्यवहार (हेजिंग) करणे समाविष्ट आहे. हे विरुद्ध व्यवहार आहेत; हे समजून घेणे महत्त्वाचे आहे की एक व्यवहार स्पॉट असेल, तर दुसरा पुढे जाईल. स्वॅप हे रोख व्यवहार आणि फॉरवर्ड व्यवहारांचे संयोजन आहे.

बँक जोखीम

जोखीम जास्त असताना रूपांतरण बँकिंग ऑपरेशन्स केले जात नाहीत. चला त्यांना अधिक तपशीलवार पाहू:

• आर्थिक. चलनातील चढउतार चांगल्या आणि वाईट दोन्हीसाठी मालमत्ता मूल्यांवर परिणाम करतात.
• भाषांतर जोखीम. परकीय चलनात बँक मालमत्तेच्या खात्यातील फरकाशी संबंधित.

• व्यवहार धोके. ते दिसतात कारण दुसऱ्या देशाच्या चलनासाठी राष्ट्रीय चलनाची देवाणघेवाण करण्याच्या ऑपरेशनची किंमत भविष्यात निश्चित केली जाऊ शकत नाही. विनिमय दर अस्थिरतेदरम्यान, या जोखमीपासून संरक्षण करण्यासाठी इष्टतम करार चलन निवडणे महत्त्वाचे आहे.

जोखीम कमी करणे

चलनांची नियमित देवाणघेवाण करणाऱ्या बँकांना हे वापरून विनिमय व्यवहार करताना जोखीम कमी करण्याची संधी असते:

• संरक्षणात्मक कलमे. करारातील अटी ज्यामध्ये कराराच्या अंमलबजावणीदरम्यान त्याच्या अटींचे पुनरावृत्ती करणे समाविष्ट आहे.
• सोनेरी कलमे. सोन्याचा आधार देणाऱ्या चलनाचा वापर.
• चलन कलम. करारानुसार रक्कम चलनातील चढउतारांवर अवलंबून असेल.

सक्षम दृष्टीकोन आणि जोखमीच्या विविधीकरणासह एक्सचेंज ऑपरेशन्स फायदेशीर आहेत. तथापि, ते पार पाडण्यासाठी आपल्याला परकीय चलन बाजाराचे ज्ञान आवश्यक आहे, केवळ बँकांच्याच नव्हे तर सर्व बाजारातील सहभागींच्या कामाची वैशिष्ट्ये.

बँक क्लायंटला ठराविक रक्कम एका चलनातून दुसऱ्या चलनात रूपांतरित करण्यासाठी रूपांतरण ऑपरेशन्स पार पाडण्याच्या शक्यतेवर सहमती देण्याचा अधिकार आहे. सामान्यत: रशियन फेडरेशनमध्ये अशा ऑपरेशन्स परदेशी व्यापार कराराच्या अटींनुसार केल्या जातात. रूपांतरण व्यवहार म्हणजे क्रेडिट संस्थेच्या क्लायंटच्या खात्यावर ठराविक तारखेला मान्य दराने केलेले विदेशी चलन व्यवहार.

ग्राहकांच्या खात्यांवर रूपांतरण व्यवहार

चलन नियंत्रणावरील रशियन फेडरेशनच्या कायद्यानुसार, रहिवाशांना खात्यांमध्ये जमा करण्याचा आणि मान्य दराने रूपांतरण व्यवहार वापरून कोणत्याही परदेशी चलनात व्यवहार करण्याचा अधिकार आहे.

4 जून 2012 ची बँक ऑफ रशिया सूचना खालील प्रकारचे रूपांतरण व्यवहार ओळखते:

• रूबलसाठी परदेशी चलनाच्या रहिवाशाद्वारे विक्री;
• रूबलसाठी परदेशी चलनाच्या रहिवाशाद्वारे संपादन;
• एका परदेशी चलनाच्या रहिवाशाद्वारे दुसऱ्या परदेशी चलनासाठी संपादन (विक्री);
• परदेशी चलनासाठी रशियन फेडरेशनच्या चलनाचे अनिवासी व्यक्तीकडून संपादन;
• परदेशी चलनासाठी रशियन फेडरेशनच्या चलनाची अनिवासी व्यक्तीकडून विक्री.

अशा ऑपरेशन्ससाठी तातडीचे दोन मुख्य प्रकार आहेत:

• स्पॉट (वर्तमान). चालू (वर्तमान) विनिमय दराने अंमलात आणले. त्यातील मूल्य तारीख सामान्यतः व्यवहारानंतरचा दुसरा बँकिंग दिवस असतो;
• पुढे (तात्काळ). ते पुढे ढकललेल्या मूल्य तारखेसह फॉरवर्ड दराने चालते.

सामान्यतः, संस्था आणि संबंधित बँक व्यवहारांच्या परदेशी आर्थिक क्रियाकलापांच्या उद्देशाने रूपांतरण ऑपरेशन्स केले जातात.

व्यवहारात, रूपांतरण ऑपरेशन यासारखे दिसू शकते: एखाद्या संस्थेचे क्रेडिट संस्थेमध्ये रुबल खाते आहे आणि परदेशी व्यापार करार दुसर्या चलनात रोख रक्कम प्रदान करतो (उदाहरणार्थ, युरोमध्ये). युरो ते रूबलमध्ये हस्तांतरित करण्यासाठी पूर्वी केलेल्या रूपांतरण ऑपरेशनच्या परिणामी खाते रूबलमध्ये जमा केले जाते.

उलट परिस्थिती: उदाहरणार्थ, क्लायंटचे डॉलर खाते आहे. कराराच्या अटींवर आधारित, युरो हस्तांतरित केले जावे. ऑर्डरच्या आधारावर, बँक सहमत दराने रूपांतरण ऑपरेशन करेल आणि युरोमध्ये हस्तांतरण करेल.

ग्राहकांच्या खात्यांवर रूपांतरण व्यवहार आयोजित करण्याची प्रक्रिया

भिन्न क्रेडिट संस्थांचे रूपांतरण ऑपरेशन्स करण्यासाठी वेगवेगळे (म्हणजे त्यांचे स्वतःचे) नियम असतात. रशियन फेडरेशनच्या कायद्यामध्ये या क्षेत्रातील एकत्रित नियम नाहीत.

नियमानुसार, क्रेडिट संस्था अंतर्गत दस्तऐवजासह अशी प्रक्रिया मंजूर करतात. ग्राहक, बँकेला एक संबंधित अर्ज पाठवून, ग्राहकांच्या खात्यांवर रूपांतरण व्यवहार करण्यासाठी बँकेने मंजूर केलेल्या अटींचे पालन करतो.

व्यवहाराच्या विशिष्ट अटी (उदाहरणार्थ, मूल्य तारीख, व्यवहाराच्या तारखेचा विनिमय दर), नियमानुसार, क्लायंटच्या ऑर्डरमध्ये प्रतिबिंबित होतात.

या ऑपरेशनसाठी तथाकथित "मूल्य तारीख" हा सर्वात महत्वाचा निकष आहे. आवश्यक चलनात निधी प्राप्त होण्याची (हस्तांतरण) तारीख मूल्य तारखेवर अवलंबून असेल.

फॉरवर्ड व्यवहारांना त्यांच्या पूर्णतेसाठी संपार्श्विक परिचय आवश्यक असू शकतो, कारण त्यांची अंमलबजावणी करणाऱ्या बँकांसाठी ते काही धोके घेतात.

रूपांतरण ऑपरेशनच्या अंमलबजावणीसाठी, बँक क्लायंटशी कराराद्वारे निर्धारित शुल्क आकारते.